Բարձր ռիսկային ներդրումների դրական և բացասական կողմերը

Բովանդակություն

• Լծված ներդրումներ
• Ընտրանքներ
• Բարձր եկամտաբերության պարտատոմսեր
• Արժույթներ
• Emerարգացող և սահմանային շուկաներ
• Penny բաժնետոմսեր
• Տեղը ETF- ներ

Ներդրումներ կատարելու հարցում յուրաքանչյուրը ռիսկի նկատմամբ ունի իր հանդուրժողականությունը: Այդ հանդուրժողականությունը կարող է տարբեր լինել ՝ կախված ձեր ֆինանսական վիճակից, ձեր ֆինանսական նպատակներից, ձեր տարիքից և շատ այլ գործոններից:

Մարդկանց մեծամասնությունը հարմարավետորեն ներդրումներ է կատարում որոշ բաժնետոմսերի մեջ ՝ հասկանալով, որ դրական եկամտաբերության ներուժը սովորաբար ժամանակի ընթացքում արժե ռիսկի դիմել: Մյուսները ընդհանրապես խուսափում են ֆոնդային բորսայից և իրենց փողերը հարմար են պահելու ապահով հանգրվաններում, ինչպիսիք են պարտատոմսերը կամ հիմնական խնայողական հաշիվները:

Կան որոշ ներդրումներ, որոնք առաջարկում են միջինից բարձր հարաբերական եկամտաբերության ներուժ, բայց դրանք նաև ռիսկի մեծ չափաբաժին ունեն: Այս բարձր ռիսկային ներդրումները բոլորի համար չեն, բայց դրանք կարող են օգնել մարդուն հարստության ճանապարհին, եթե դրա ստամոքսը ունենա:

Եկեք քննենք որոշ ավելի բարձր ռիսկային ներդրումների հնարավոր օգուտներն ու թերությունները:

Լծված ներդրումներ

Ներդրողը, որը ցանկանում է ավելի շատ գումար վաստակել, կարող է օգտագործել փոխառու միջոցները `ցանկացած ներդրման հնարավոր եկամտաբերությունը մեծացնելու համար: Հնարավոր է երկու անգամ կամ նույնիսկ երեք անգամ տեսնել տիպիկ վերադարձ ՝ օգտագործելով լծակներ, բայց բացասական կողմի վրա կա հավասար ռիսկ: Հիշեք. Լծակները կարող են մեծացնել և՛ ձեր շահույթը, և՛ կորուստները:

Այնտեղ կան բազմաթիվ լծակավորված ապրանքներ, այդ թվում `կրկնակի կամ նույնիսկ եռակի լծակով փոխանակվող ֆոնդեր: Օրինակ, դուք կարող եք ներդրումներ կատարել եռակի լծակի S&P 500 ETF- ի մեջ, որը կառաջարկի ինդեքսի վերադարձը երեք անգամ: Իհարկե, սա նշանակում է, որ դուք կորցնում եք երեք անգամ գումար, եթե շուկան ընկնի: Ավելին, այս լծակային ETF- ների եկամտաբերությունը հիմնված է ինդեքսի ամենօրյա եկամտաբերության վրա, այնպես որ մեկ օրվա ընթացքում կարող եք բավականին մեծ գումար կորցնել:

Բավականաչափ ներդրումները կարող են նպատակ ծառայել որոշ ներդրողների համար, բայց հազվադեպ են լավ ապրանքներ նրանց համար, ովքեր կենտրոնացած են երկարաժամկետ հեռանկարում:

Ընտրանքներ

Ընտրանքներով առևտուրը ֆոնդից կամ այլ արժեթղթերից գումար վաստակելու հավանական միջոց է, նույնիսկ եթե շուկան չի բարձրանում:

Երբ գնում եք օպցիոնների պայմանագիր, դուք ըստ էության գնում եք որոշակի ժամկետից առաջ ակտիվը սահմանված գնով գնելու կամ վաճառելու իրավունքը: Օրինակ, կարող եք պայմանագիր կնքել Apple- ի բաժնետոմսերի 100 բաժնետոմսը մեկ բաժնետոմսի դիմաց 150 դոլարով վաճառելու մասին: Եթե ​​այդ պահին ֆոնդային բորսան շատ ավելի քիչ առևտրով է գնում, դուք գումար եք աշխատում:

Կան տարբեր ընտրանքներ, որոնք կարող են հանգեցնել մեծ կամ նույնիսկ անսահմանափակ կորուստների, հատկապես վաճառողների համար: Օրինակներից մեկը մերկ տարբերակն է, ներդրողը կարող է խաղադրույք կատարել բաժնետոմսի դեմ և մեծ գումարներ կորցնել, եթե բաժնետոմսերը բարձրանան: Օրինակ, ասենք, որ կարծում եք, որ Apple- ի բաժնետոմսերը չեն բարձրանա մեկ բաժնետոմսի համար $ 150-ից բարձր: Դուք պայմանագիր եք կնքում 150 դոլար «գործադուլի գնի» հետ, որը լրանում է 2019 թվականի հունիսին: Երբ հունիսը պտտվում է, և Apple- ը վաճառվում է 210 դոլարով, ներդրողը կորցնում է մեկ բաժնետոմսի համար տարբերությունը կամ $ 60: Տեսականորեն, կորուստը անսահմանափակ է, քանի որ չկա որևէ սահմանափակում, թե որքան բարձր կարող է լինել բաժնետոմսի գինը:

Կարող է ժամանակ պահանջել, որպեսզի հասկանանք ընտրանքների գաղտնիքները, ուստի առևտուրը պետք է իրականացվի ավելի փորձառու ներդրողների կողմից: Նույնիսկ նրանք, ովքեր պնդում են, որ գիտեն, թե ինչ են անում, կարող են մեծ գումարներ կորցնել:

Բարձր եկամտաբերության պարտատոմսեր

Ավելի հին ներդրողների և կենսաթոշակառուների համար սովորական է կայուն եկամտի շուկայում ներդրումներ կատարել կորպորատիվ և քաղաքային պարտատոմսերի և ԱՄՆ գանձապետարանների միջոցով: Ներդրումների այս տեսակները հազվադեպ են դեֆոլտ անում և առաջարկում են կայուն, կանխատեսելի եկամտի հոսք: Բայց պարտատոմսերից հնարավոր է ավելի բարձր եկամտաբերություն ստանալ, եթե ցանկանում եք ավելի ռիսկային պարտք գնել: Սա կոչվում է ռիսկի պրեմիում:

Պարտատոմսերի մեծամասնությունը գալիս է վարկառուի հիման վրա վարկառուի արժանահավատության վրա, AAA վարկանիշներով ամենահուսալի պարտատոմսերի համար և վարկանիշներով ցածր CCC- ով կամ նույնիսկ D ամենաթույլ պարտատոմսերով: Lowածր վարկանիշ ունեցող պարտատոմսերը հաճախ անվանում են «ոչ ներդրումային աստիճանի», «սպեկուլյատիվ» կամ «աղբի» պարտատոմսեր:

Հնարավոր է ցածր եկամտաբեր պարտատոմսերից լավ եկամտաբերություն կատարել, քանի որ ցածր վարկանիշը չի հանդիսանում վարկառուի դեֆոլտի երաշխիք: Բայց հազվադեպ է լավ գաղափար, որ ձեր փողի մեծ տոկոսը դնեք այս տեսակի պարտատոմսերի մեջ:

Արժույթներ

Արժույթների արժեքները կարող են արագ և կտրուկ փոխվել: Այս շարժումները կանխատեսելու և գործելու ձեր ունակությունը կսահմանի արտարժույթի շուկայում կամ արտարժույթի շուկայում գումար վաստակելու ձեր հաջողությունը: Արժույթների վայրի փոփոխությունները, հատկապես ԱՄՆ-ից դուրս, առաջարկում են բարձր եկամտաբերություն, եթե փոփոխությունները ճիշտ կանխատեսեք: Բայց արտարժույթի առքուվաճառքը թույլ մարդկանց համար չէ, քանի որ արժույթի վրա սխալ խաղադրույքը կարող է հանգեցնել այն ամենի, ինչ դուք ներդրել եք, կորցնում է: Որպեսզի գործն ավելի ռիսկային լինի, արժույթները հաճախ վաճառվում են լծակների միջոցով, այնպես որ ձեր վնասները կարող են բազմապատկվել:

Արժույթներ վաճառելիս լավագույնն է խուսափել մեկ առևտրի մեջ չափազանց շատ փող կապելուց, խուսափել լծակներ օգտագործելուց և խոշոր կորուստները կանխելու համար օգտագործել կանգառի կորստի պատվերներ:

Emerարգացող և սահմանային շուկաներ

ԱՄՆ ֆոնդային բորսան ժամանակի ընթացքում հուսալիորեն թանկացել է իր արժեքով, ուստի իսկական գործարքներ գտնելը միշտ չէ, որ հեշտ է: Ահա թե ինչու շատ ներդրողներ աճի հնարավորությունների համար արտասահմանում են նայում նորաստեղծ տնտեսություններին:

Հնարավոր է ներդրումներ կատարել բաժնետոմսերի և պարտքերի մեջ այնպիսի զարգացող տնտեսություններից, ինչպիսիք են Չինաստանը, Հնդկաստանը և Հարավային Ամերիկայի, Աֆրիկայի և Արևելյան Եվրոպայի շատ երկրներ: Այս երկրներն ավելի վաղ են իրենց աճի ցիկլերում, համեմատած Միացյալ Նահանգների հետ, ուստի ներուժ կա ժամանակի ընթացքում արժեքի աճի տեսնելու համար:

Սահմանային շուկաները աճի տեսանկյունից սովորաբար ավելի փոքր են և նույնիսկ հետ են մնում զարգացող շուկաներից, բայց միևնույն է, կարող են ներդրողների համար հնարավորություններ առաջարկել: Այն երկրները, ինչպիսիք են Էստոնիան, Վիետնամը և Քենիան, հաճախ համարվում են սահմանային շուկաներ:

Gingարգացող և սահմանային շուկաները հնարավորություն են տալիս, բայց ռիսկի են դիմում: Այս երկրները հաճախ տնտեսական կամ քաղաքականապես այնքան կայուն չեն: Հայտնի է, որ դրանք պարտքերի չկատարումն են: Նրանց շուկաները կարող են շատ ավելի անկայուն և անկանխատեսելի լինել, քան ԱՄՆ-ը: Վատ գաղափար չէ զարգացող և սահմանային ներդրումները խառնել ձեր պորտֆելում, բայց համոզվեք, որ դրանք հավասարակշռեք ավելի անվտանգ և հուսալի ակտիվների հետ:

Penny բաժնետոմսեր

Ներդրողների մեծ մասը սովոր է տեսնել Նյու Յորքի ֆոնդային բորսայի և NASDAQ– ի խոշոր բորսաներում հրապարակավ վաճառվող բաժնետոմսերը: Բայց շատ ընկերություններ չափազանց փոքր են այդ բորսաներում ցուցակագրվելու համար, ուստի «առանց վաճառքի» կամ այսպես կոչված «վարդագույն սավաններով» առեւտուր են անում: Դուք կարող եք էժան գնով ձեռք բերել այդ ընկերությունների բաժնետոմսերը, և եթե դրանք, ի վերջո, պայթեն աճից, կարող եք շատ փող աշխատել:

Այնուամենայնիվ, հիշեք, որ այս բաժնետոմսերը վաճառվում են վաճառասրահի միջոցով, քանի որ դրանք դուրս են գրվել խոշոր բորսաներից կամ երբեք այնքան մեծ չեն, որ առաջին հերթին ցուցակվեն: Այս կոպեկ բաժնետոմսերի մեծ թվաքանակը երբեք չի թանկանում: Իրականում, այս փոքրիկ ընկերություններից շատերը հազիվ են առհասարակ վաճառքի կամ եկամտի մասին հայտնում և գոյություն ունեն միայն թղթի վրա: Ավելին, կոպեկի բաժնետոմսերը հաճախ գնի շահարկման առարկա են դառնում, որի ընթացքում անազնիվ մարդիկ նպաստում են ընկերության բաժնետոմսերի բարձրացմանը բաժնետոմսի գնի վրա, այնուհետև շահույթով վաճառելու համար:

Տեղը ETF- ներ

Վերջին տարիներին փոխանակվող առևտրային ֆոնդերի քանակը կտրուկ աճել է: Ներդրողներին այժմ առկա են ավելի քան 2900 ETF, և նրանցից շատերն ունեն շատ յուրահատուկ և եզակի ներդրումային նպատակներ: Կան ETF- ներ, որոնք կապված են գրեթե ցանկացած շուկայի և պատկերացվող ինդեքսի հետ, որոնցից շատերը նախատեսված են բարձր ռիսկի դիմաց պոտենցիալ բարձր պարգևներ առաջարկելու համար: Կան մի քանի ETF, օրինակ, որոնք փորձում են արտացոլել VIX- ը կամ անկայունության ինդեքսը: Կան նաև հակադարձ ETF- ներ, որոնք նախատեսված են բարձրանալ շուկայի անկման ժամանակ (բայց պոտենցիալ հակառակը:) Ներդրումների այս տեսակները կարող են առաջարկել ավելի հիմնական եկամուտներ, քան առավել հիմնական ներդրումները, բայց նաև կարող են ներդրողին ենթադրել հնարավոր ավելի մեծ վնասների: Սովորական ներդրողներին տրվող ընդհանուր խորհուրդն է `հեռու մնալ այս տեսակի հատուկ արտադրանքներից: